はじめに
「保険」でも「投資」でも目的を考えることが大事
有野：変額保険は保険料を投資にまわす、ってことは、その投資先とかによって、いろんな種類があるってことですか？
塚越：そうですね、変額保険は保険会社によって、さまざまな種類があります。ざっくり言うと、「手堅く運用するコース」と、「積極運用で資金を増やそうとするコース」を自分で選ぶ感じですね。なかには、保険の期間や、「日本型」や「外国型」、「株式型」や「債券型」など、運用コースが細かく設定されているものもあります。
有野：保険の種類選ぶのも難しいのに、更に運用先も選ばなあかんのかぁ……NISAの時もそうでしたけど、「この中から選んで」って言われても、どれを選べばいいのかわからずに悩んでまうんですよね。
塚越：やはり、自分の目的や考えに合ったものを選ぶしかないですね。途中でコース変更も可能ですが、あまりに頻繁に変えると追加で手数料が発生することがあるので、最初によく考えたほうがいいでしょう。
有野：うわ～、１番嫌いな手数料を取られるんや。取られへんように、１発で決めたいけど、そんなん言われたら余計に悩んでまうわ（笑）
塚越：「変額保険」は1つの契約内で保険と投資の両方ができるのがメリットですが、注意していただきたいのは、一部が保障のためのお金、一部が投資のためのお金と、資金が分かれてしまうことです。もし、「投資」を目的とするなら、全額を投資に回した方が、投資の効率はよくなりますよね？
有野：手続きが面倒でも、保険と投資を別々にしたほうが、効率がいいわけですか。
塚越：実は、変額保険の保険料の内訳は公表されていないことがほとんどで、仮に支払う保険料が3万円だとして、そのうちの半分程度しか投資に回っていなかった、という可能性もあるんです。
有野：えぇ、半分ですか!? 少ないなー、それになんですか、ほとんど公表されてないって。保険と投資の内訳が公表されてない、二刀流なんて信用ならないでしょ。
塚越：それなら、3万円すべてを投資に回した方が効率的ですよね。同じ10％のプラスとなった場合、半分しか投資に回っていなければ、プラス分は1,500円。全額を投資していたなら、3,000円です。これだと差は1,500円しかありませんが、もっと金額が大きくなれば、その差は歴然でしょう。
有野：入れる額も300万円だったら、プラスは15万円と30万円になるわけか。全然ちゃいますね。そんな不透明な変額保険に入る人いないでしょ。
塚越：私がお伝えしたいのは、先ほどの貯蓄型の保険や、この変額保険も含めて、目的や商品の仕組みなどをきちんと考えず、「なんだかお得っぽい」という感覚で契約する人が非常に多いということなんです。
有野：入るんや。でも、「お得っぽい」って考え、めちゃくちゃ身に覚えがあります（笑）
塚越：「同じ保障内容の保険に加入されている場合」という条件付きであれば、保険料というコストを支払ってまで、変額保険に入る必要はありません。投資で資金を増やすことが目的なら、NISAでもiDeCoでも投資信託でもいいので、そちらに資金を振り分けるべきでしょう。
有野：保険を選ぶ時の話もそうでしたけど、やっぱり買う前にちゃんと目的を考えて、その目的に沿った商品を選ばないとアカン、ってことですね。
塚越：あくまで保険は、ピンチに陥った時に必要なもの、ということだけは忘れないでくださいね。
有野：はい！ 転ばぬさきの杖の保険やのに、得しようとか考えて勿体無い事してたなー。保険やのにね。先生、間違った保険に入ってしまってた場合の「損してたな保険」ってないですかね
塚越：そんな保険もないですね（笑）
有野：そらそうですね。先生、長いことありがとうございました！
6月からは、ファイナンシャルプランナーの山中伸枝（ @yamanakanobue ）先生をお迎えし、「投資信託」について学んでいきます。次回は6月6日配信予定。
2時間目：よゐこ有野「がん保険は新しいのに入り直したほうがいいんでしょ？」お金の専門家が指摘する問題点とは
3時間目：保険でよくある勘違い、収入全てを賄うのは間違い？よゐこ有野「考えが甘過ぎた」
4時間目：学資保険、子どもが生まれたら入るべき？よゐこ有野「意味ないやんか」
有野晋哉
1972年2月25日生まれ。大阪府出身。テレビやラジオ、CM、雑誌の連載などマルチに活躍。コンビで公式YouTube「よゐこチャンネル」も開設しており、幅広い世代から支持を得ている。自身が50歳を迎えた2022年に、お金にまつわる知識の大切さに目覚め、日々勉強中。
塚越菜々子
CFP・１級ファイナンシャル・プランニング技能士。税理士事務所に15年間勤務し、500件を超える企業や個人の財務経理に携わる。2017年に独立後、2,600人の家計や資産運用のサポートを行いながら、SNSやYoutube（登録者数8万人）で身近なお金について、専門的なことを噛み砕いて発信。日本テレビZIP、テレビ東京ワールドビジネスサテライトなどメディア出演多数。著書『書けば貯まる！共働きにピッタリな一生モノの家計管理』（翔泳社）
ライター：新井奈央
