はじめに
経済的自立を確立し、早期退職を目指す「FIRE」（Financial Independence, Retire Early）が注目を集めていますが、どのように実現させていくものなのでしょうか？
ブログ「アラサーdeリタイア」の管理人・ちー（ @chii_life ）氏の著書『ゆるFIRE 億万長者になりたいわけじゃない私たちの投資生活』（かんき出版）より、一部を抜粋・編集してFIREの基本的な考え方について解説します。
FIREのキホン
FIREとは、十分なお金を蓄えて、それを投資元本として運用し得た利益（＝資産収入）で生活することによって、早期リタイアするという概念です。
FIREには「4％ルール」という考え方があります。「年間の生活費を投資元本の4％以内におさえられれば、資産を減らさずに暮らしていける」というものです。
ただこの4％は、米国の株式市場をもとにした研究結果であり、日本で暮らすうえでもこれが有効なのかは、一度立ち止まって考えなければなりません。個人的には、日本のほうがデフレにより物価が安く、社会保障も充実しているので、基本的には問題ないと思っています。むしろ、資産の大部分を米国株で保有し、そのうえで日本で暮らす場合は、米国で暮らすよりも低リスクなのではと思っているくらいです。
しかし、日本の場合、社会保障が充実しているがゆえの「長生きリスク」（長生きするだけ、生活費が必要になる）もあります。また、理論上は可能であっても、実際に4％も毎年取り崩せるのか……？という精神的な負担も考慮しなくてはいけません。そういったことを総合的に考えて、わたし自身が実際にやってみて可能だと思ったラインが、「年に税引後で2.5％の取り崩し」、つまり「2.5％ルール」です。
「4％ルール」は暴落が怖い
たとえばゆるFIRE するとして、「生活費の半分を資産収入、半分を労働収入でまかなう」とすると、わたしの場合は生活費が年間150万円ほどなので、税引後で75万円以上を資産収入から、75万円以上を労働収入でまかなえればクリアです。
ということは、4％ルールだと資産は1875万円（75万円÷4％＝1875万円）あれば可能ということになりますが、これは実際にはかなりリスクを感じる数字です。
もしリーマンショック級の暴落が起こって資産価値が半分まで目減り※すると、資産は938万円となってしまいます。この938万円から生活に必要
な75万円を取り崩そうと思うと、実に資産の8％も取り崩すことになってしまいます。
こうなってしまうと、ほとんどの方がFIRE生活は諦めて、再び働き始める方向にシフトするのではないでしょうか。
※資産価値の目減り：たとえば資産を株式で持っていた場合、1株＝1000円のときは100株は10万円（1000円×100株）の資産価値があるが、1株＝500 円に暴落すると、100株は5万円（500円×100株）の資産価値となる。
